工程機械行業(yè)是裝備制造業(yè)的重要組成部分，十年來實現了量的巨大增長和質的明顯提升。目前，我國已經成為產品品類齊全和制造能力較強的國家，初步擁有在全球工程機械產業(yè)中的優(yōu)勢地位。隨著行業(yè)高端化、智能化、綠色化轉型步伐繼續(xù)加快，存量政策和增量政策逐步疊加發(fā)力，我國工程機械行業(yè)將保持高質量發(fā)展態(tài)勢。

一、工程機械定義

工程機械是指用于建筑施工、土石方工程、公路工程、水利工程、礦山工程等工程項目中的機械設備，主要用于國防建設工程、交通運輸建設，能源工業(yè)建設和生產、礦山等原材料工業(yè)建設和生產、農林水利建設、工業(yè)與民用建筑、城市建設、環(huán)境保護等領域。工程機械的種類繁多，包括挖掘機、推土機、起重機、裝載機、壓路機、混凝土攪拌機、打樁機等。

二、工程機械行業(yè)發(fā)展政策

近年來，我國頒布了《關于質量基礎設施助力產業(yè)鏈供應鏈質量聯動提升的指導意見》《工業(yè)互聯網與工程機械行業(yè)融合應用參考指南》《機械行業(yè)穩(wěn)增長工作方案（2023-2024年）》《安全應急裝備重點領域發(fā)展行動計劃（2023-2025年）》等一系列產業(yè)政策，為工程機械行業(yè)發(fā)展提供了有力支持，同時鼓勵工程機械行業(yè)數字化轉型，促進工程機械企業(yè)全面降本增效、提升產品質量穩(wěn)定性。

三、工程機械行業(yè)發(fā)展現狀

1.工程機械營業(yè)收入

隨著“一帶一路”經濟戰(zhàn)略、國家新型城鎮(zhèn)化規(guī)劃、鐵路及城市軌道交通規(guī)劃、社會保障性住房建設等政策的實施推進，工程機械行業(yè)迎來黃金增長期。2022年國內工程機械行業(yè)處于下行調整期，疊加宏觀經濟增速放緩、工程有效開工率不足等因素影響，國內工程機械市場需求大幅減少，2022年工程機械營業(yè)收入降至8500億元。2023年工程機械市場將逐步恢復，營業(yè)收入將達9170億元，2024年進一步增至9455億元。

2.工程機械市場結構

目前，工程機械主要產品包括挖掘機、裝載機、起重機、壓路機、推土機、平地機、攤鋪機等。2022年，叉車銷量占我國主要工程機械產品銷量的61.29%，占比第一；其次是挖掘機，占比為15.28%；裝載機排名第三，占比達6.63%。

3.工程機械主要產品銷量

（1）挖掘機銷量

2023年工程機械行業(yè)運行平穩(wěn)，工程機械開工率保持總體平穩(wěn)、穩(wěn)中有進的基本態(tài)勢。據中國工程機械工業(yè)協(xié)會對挖掘機主要制造企業(yè)統(tǒng)計，2023年全國共銷售挖掘機195018臺，同比下降25.4%；其中國內89980臺，同比下降40.8%；出口105038臺，同比下降4.04%。

（2）裝載機銷量

據中國工程機械工業(yè)協(xié)會對挖掘機主要制造企業(yè)統(tǒng)計，2023年全國共銷售各類裝載機103912臺，同比下降15.8%。其中國內市場銷量56552臺，同比下降30.1%；出口銷量47360臺，同比增長11.5%；全國共銷售電動裝載機3595臺（3噸17臺，5噸2765臺，6噸813臺），其中12月銷售516臺。

4.競爭格局

截至2023年12月29日，工程機械行業(yè)30家上市公司市值共計4953.69億元。10家上市公司市值超100億元。其中，三一重工市值最高達1168.49億元，恒立液壓、徐工機械排名第二和第三，市值分別為733.16億元、645.16億元，中聯重科、浙江鼎力、杭叉集團、鐵建重工、艾迪精密、安徽合力、柳工進入前十，依次排名第4-10名。

四、工程機械行業(yè)重點企業(yè)

1.三一重工

三一重工股份有限公司由三一集團投資創(chuàng)建于1994年，是全球裝備制造業(yè)領先企業(yè)之一。公司產品包括混凝土機械、挖掘機械、起重機械、樁工機械、筑路機械、建筑裝配式預制結構構件，其中泵車、拖泵、挖掘機、履帶起重機、旋挖鉆機、路面成套設備等主導產品已成為中國第一品牌，混凝土輸送泵車、混凝土輸送泵和全液壓壓路機市場占有率居國內首位，泵車產量居世界首位。

2023年前三季度，三一重工實現營業(yè)收入561.4億元，同比下降5.08%；實現歸母凈利潤40.48億元，同比增長12.51%。2023年上半年主營產品包括挖掘機械、混凝土機械、起重機械、路面機械、樁工機械，占比分別為38.36%、21.26%、18.64%、3.45%、3.18%。

2.恒立液壓

江蘇恒立液壓股份有限公司成立于2005年，逐漸從液壓油缸制造發(fā)展成為集液壓元件、精密鑄件、液壓系統(tǒng)等產業(yè)于一體的大型綜合性企業(yè)。公司在中國、德國、美國、日本、墨西哥分別建有5個液壓研發(fā)中心與10個生產制造基地，技術水平和生產規(guī)模已躋身于世界液壓領域前列，為全球2000多家客戶提供服務，主要市場涵蓋20多個國家和地區(qū)，產品遍及工程機械、農業(yè)機械、工業(yè)工程、海洋工程、能源科技、隧道工程等眾多行業(yè)。

2023年前三季度，恒立液壓實現營業(yè)收入63.44億元，同比下降24.89%；實現歸母凈利潤17.54億元，同比增長0.25%。2022年主營產品包括液壓油缸、液壓泵閥、配件及鑄件、液壓系統(tǒng)，占比分別為55.93%、33.61%、7.00%、3.09%。

3.徐工機械

徐工集團工程機械股份有限公司成立于1993年，是目前中國工程機械領域最具競爭力和影響力的上市公司之一。公司提供工程機械類優(yōu)質產品和服務組合并為客戶提供全面的系統(tǒng)化解決方案，產品包括工程起重機械、鏟土運輸機械、壓實機械、路面機械、混凝土機械、消防機械以及其它工程機械，其中汽車起重機、隨車起重機、壓路機、瀝青混凝土攤鋪機、平地機、冷銑刨機、舉高噴射消防車等多項核心產品以及工程機械液壓件等多項零部件產品國內市場占有率第一。同時，徐工機械擁有布局全球的營銷網絡，是國內最大的工程機械出口商之一，汽車起重機、壓路機、平地機等多項產品出口市場份額第一。

2023年前三季度，徐工機械實現營業(yè)收入716.7億元，同比下降4.58%；實現歸母凈利潤48.39億元，同比增長3.50%。2023年上半年主營產品包括土方機械、起重機械、混凝土機械、高空作業(yè)機械、礦業(yè)機械、道路機械，占比分別為25.35%、23.23%、10.42%、9.98%、8.26%、5.26%。

4.中聯重科

中聯重科股份有限公司創(chuàng)立于1992年，主要從事工程機械、農業(yè)機械等高新技術裝備的研發(fā)制造，主導產品涵蓋11大類別、70個產品系列、近600個品種，主要產品是混凝土機械、起重機械、土石方施工機械、樁工機械、高空作業(yè)機械、消防機械、礦山機械、叉車、耕作機械、收獲機械、烘干機械、農業(yè)機具等。

2023年前三季度，中聯重科實現營業(yè)收入355.1億元，同比增長15.87%；實現歸母凈利潤28.55億元，同比增長31.65%。2023年上半年，公司主營產品包括起重機械、混凝土機械、高空機械、土方機械，占比分別為41.73%、18.92%、13.95%、12.18%。

5.浙江鼎力

浙江鼎力機械股份有限公司始建于2005年，是智能高空作業(yè)平臺研發(fā)、生產、銷售和服務的高端裝備制造企業(yè)。公司主要產品有直臂式、曲臂式、剪叉式、鋁合金桅柱式、桅桿攀爬式高空作業(yè)平臺和高空取料機等六大系列八十多個規(guī)格的高空作業(yè)產品。

2023年前三季度，浙江鼎力實現營業(yè)收入47.42億元，同比增長13.77%；實現歸母凈利潤12.94億元，同比增長47.58%。2022年公司主營產品包括剪叉式高空作業(yè)平臺、臂式高空作業(yè)平臺、桅柱式高空作業(yè)平臺，占比分別為60.51%、26.70%、8.80%。

五、工程機械行業(yè)發(fā)展前景

1.國家政策調控力度增強

近日，市場監(jiān)管總局、國家發(fā)展改革委、科技部、農業(yè)農村部、商務部等5部門聯合印發(fā)《關于質量基礎設施助力產業(yè)鏈供應鏈質量聯動提升的指導意見》，提出了明確的行動目標，要求聚焦新能源汽車、集成電路、人工智能、量子信息等戰(zhàn)略性新興產業(yè)及未來產業(yè)，統(tǒng)籌紡織服裝、家用電器、工程機械等傳統(tǒng)優(yōu)勢產業(yè)，深入開展質量基礎設施助力產業(yè)鏈供應鏈質量聯動提升行動，在打造安全可靠、競爭力強、品牌影響力顯著的現代化產業(yè)體系上取得一批重大標志性成果。并提出到2025年底，先期布局建設一批質量基礎設施項目。預計在國家政策調控力度增強的背景下，工程機械行業(yè)將持續(xù)健康發(fā)展。

2.基礎設施建設提速帶動行業(yè)發(fā)展

工程機械具有長遠廣闊的市場前景。我國在軌道交通、公路、機場、港口航道、農田水利、舊城改造、環(huán)境保護等基礎設施投資領域的需求巨大，為工程機械行業(yè)帶來長期發(fā)展機遇。同時，智能化、電動化、國際化成為驅動工程機械行業(yè)發(fā)展的長期動力，為工程機械行業(yè)帶來前所未有的戰(zhàn)略機遇。

3.國際化水平將持續(xù)加速，出口有望保持較高水平

目前，國內工程機械市場處于底部震蕩期，龍頭企業(yè)呈現強者恒強態(tài)勢，企業(yè)憑借產品技術和服務能力的快速提升，國際化水平將持續(xù)加速。同時，機械替代人工效應、國際競爭力提升、工程機械行業(yè)排放標準提升等因素成為驅動行業(yè)增長的重要動力，工程機械應用場景越來越廣闊。憑借我國工程機械技術、產品和服務等整體優(yōu)勢，預計未來工程機械出口額仍將保持較高水平。